Архив категорий Новости рынка

27 неделя: Волго-Донской бассейн, Азовское, Каспийское море; Костеры

В Азовском регионе на 27-й неделе активизировался товарно-сырьевой рынок, потянув вслед за собой и фрахт. Преимущественно распродавались остатки, но уже появился и ячмень нового урожая. Отправки осуществлялись костерами на дальние направления, либо большими объемами с рейдовой перевалки. Количество доступного спотового тоннажа серьезно сократилось, и Фрахтователи начали терять инициативу. Участники рынка всерьёз заговорили о развороте ситуации в сторону Судовладельцев. К пятнице теплоходы в споте торговались на $1-3 дороже прошлой недели, а разница с промтовыми доходила до $5. Однако стремительный подъем ставок не явился шоком для Фрахтователей, которые уже заложили подобный сценарий в запродажные контракты.

Многие Судовладельцы надеются увидеть в ближайшее время подъем ставок на базисе Ейск – турецкие порты Черного моря до $20 за дедвейтную тонну. Однако в настоящее время рынок скорее не готов соответствовать их ожиданиям. Пока еще сохраняется неопределенность со стороны регулирующих органов: срок действия ограничений закончился, но и «разрешения никто не давал». То ли это бюрократические проволочки, то ли ожидается продление запрета в целях защиты интересов монополистов – никто не берется утверждать однозначно. Поэтому наиболее вероятно, что на базисе Азовские порты – черноморское побережье Турции в ближайшее время ставки сохранятся на уровне выше $15, но потолок в $20 достигнут не будет.

В целом, несмотря на позитивные прогнозы по объему урожая зерновых в текущем году в РФ, цены на товарном рынке в Азовском регионе вслед за Чикагской биржей все же пошли вверх. Такие аргументы в переговорах, как «снижение цены под давлением нового урожая», не работают. Если в начале отчетной недели разрыв в цене был порядка $5, то ближе к концу он увеличился, и на цены, которые предлагало большинство турецких Покупателей, не соглашались. Последние шли на увеличение цены только тогда, когда зерно было необходимо для пополнения запасов сырья, чтобы не останавливать производство.

Начиная с 6 июля, в низовьях реки Дон понижена допустимая осадка судов, которая теперь составит 3,1 метра. В разгар зернового сезона это означает удорожание перевозок по реке. Многие Трейдеры начинают склоняться к доставке груза в морские порты наземным транспортом, чтобы избежать рисков недогруза или простоя судов. Наибольшую головную боль колебания уровня воды доставляют Судовладельцам глубокосидящего флота, т.к. из-за ограничений по осадке им приходиться серьезно недогружать свои теплоходы, следующие на выход из Каспийского моря, или закладывать балластный переход в ставку перевозки основного груза в сторону Каспия.

Рынок Каспийского региона в целом отреагировал относительным затишьем, хотя количество груза даже немного увеличилось, что связано с желанием сбыть остатки запасов зерновых перед поступлением нового урожая. За неделю ставки подросли в среднем на доллар, но к концу месяца ожидается еще больший рост, поэтому Судовладельцы не готовы обсуждать последовательные рейсы и закрывают только спотовые позиции.

26 неделя: Волго-Донской бассейн, Азовское, Каспийское море; Костеры

На 26-й неделе фрахтовой рынок Азовского моря не показал существенных изменений. Фрахт подрос в среднем на 1 доллар, что объясняется скорее давлением в ожидании грядущего зернового сезона. Многие Фрахтователи пытались закрыть спотовые позиции как можно раньше, чтобы обезопасить себя от резкого скачка ставок. В этих условиях Судовладельцам удалось сбалансировать рынок, а в некоторых случаях и повернуть его в свою сторону. При этом спотовых отгрузок остается все еще мало, а количество предлагаемого флота превышает спрос, однако Судовладельцы уже наотрез отказываются работать по минимальным ставкам, опасаясь пропустить долгожданный рост рынка.

Трейдеры считают, что активность возобновится с 27-ой недели. К этому времени, по мнению участников рынка, в порту должен появиться ячмень нового урожая, а по пшенице должны начаться твердые переговоры. При этом многие сходятся во мнении, что до середины июля глобальных перемен на рынке не предвидится. Тем не менее, Судовладельцы стараются закрывать только спотовые позиции, придерживая промтовый флот на случай резких скачков фрахта.

В начале нового сезона зерновые торгуются в очень большом диапозоне цен. Сильные колебания последних объясняются поступающими новостями и прогнозами грядущего урожая в основных странах-производителях зерновых. Так в Европе уже несколько недель подряд снижается прогноз по урожайности. В России с одной стороны из-за нехватки влаги еженедельно снижают прогноз по озимому ячменю, но в то же время повышают прогноз по пшенице и другим более поздним культурам. Из-за такой неопределённости долгосрочных контрактов заключается очень мало, что тормозит рост ставок в целом.

На отчетной неделе на рынке появились предложения от Фрахтователей со спотовой отгрузкой теплоходов, при фактическом оформлении документов 1-ым июля. Это позволяло Отправителям вывести погруженный объем из-под квоты и при этом взять теплоход по низкой ставке. Подобные предложения, даже учитывая риски простоя флота, пользовались спросом со стороны Судовладельцев, что лишний раз свидетельствует о нехватке груза на рынке.

Рынок транзитных перевозок в последние недели испытывал давление вниз. По сравнению с началом навигации спрос на транзитный флот упал, поскольку основная часть срочных грузов была вывезена, и Фрахтователи стали более внимательно подходить к вопросу выбора теплоходов. Это стало причиной снижения ставок, как в сторону Каспийского моря, так и обратно. Дополнительное влияние оказало то, что основная часть транзитных грузов в сторону Каспийского моря следует в порт Туркменбаши, из-за чего там возникло скопление судов. Рейсы же в обратную сторону чаще начинаются из Бекдаша, где также из-за громадного скопления теплоходов возникли большие очереди. Фрахтователи практически не имеют возможности работать на спотовом рынке во избежание крупных демереджей. Таким образом, снижением фрахта они пытаются сократить убытки.

25 неделя: Волго-Донской бассейн, Азовское, Каспийское море; Костеры

Ситуация на фрахтовом рынке костеров в Азово-Черноморском регионе на 25-й неделе оставалась сложной. Участники рынка ожидают, что с 1 июля будут сняты ограничения на экспорт основных видов зерновых культур происхождением из России. На этих ожиданиях на рынке появилось некоторое количество предложений с отгрузкой в первой половине июля. Трейдеры ищут варианты для отправки первых партий ячменя нового урожая, уборка которого идет полным ходом в Крыму, Краснодарском крае и Ставрополье. Фрахтователи с уже заключенными контрактами пытаются взять теплоходы как можно раньше, пользуясь эффектом низкого рынка. Судовладельцы, в свою очередь, используют тактику завышения ставок на июль, пытаясь как можно быстрее вернуть рынок к уровню рентабельности рейсов. Равновесное состояние пока не найдено, и сделок на июль заключается мало. Пока же рынок скорее остается на стороне Фрахтователей.

Широко обсуждается проблема с выдачей документов на ряд зерновых, номинально доступных к отгрузке с начала июля. Участники рынка считают, что у чиновников Россельхознадзора существует негласное распоряжение не выдавать карантинные, а, как следствие, и фитосанитарные сертификаты до получения разъяснений от Минсельхоза, что может затормозить рост ставок в начале июля. Экспортеры, прочувствовавшие на себе схожую ситуацию с запретом экспорта подсолнечника в марте, не будут заключать новые контракты до прояснения ситуации официальными лицами.

Участники рынка также сходятся во мнении, что Минсельхоз, скорее всего, продлит запрет и на экспорт подсолнечника до конца августа, чтобы стимулировать отечественную перерабатывающую отрасль. Несмотря на отрицательную реакцию рынка на эти намерения, цены и на подсолнечное масло, и на семечку серьезно выросли. Если ограничения все же будут сняты, то на эту культуру на внешних рынках может образоваться серьезный спрос. Пока же Судовладельцам остается надеяться на снятие квоты на экспорт к основных видов зерновых, таких как ячмень и пшеница.

Каспийский фрахтовый рынок продолжает находиться в стагнации, повторяя историю Азовского. Все ждут начала июля, когда на рынок выйдет зерно ячменя нового урожая, торги по которому уже активно ведутся. Пока участники сходятся в прогнозе, что фрахтовые ставки в Каспийском регионе будут подрастать быстрее, чем из Азовских портов, что объясняется высоким спросом на ячмень со стороны Ирана.

24 неделя: Волго-Донской бассейн, Азовское, Каспийское море; Костеры

Рынок фрахта костеров в Азовском регионе на 24-й неделе характеризовался новой тенденцией, которую осторожно можно назвать положительной. Согласно информации, поступающей от трейдеров, в первых числах июля ожидается увеличение спроса на флот для выполнения ранее заключенных контрактов, работа по которым затормозилась после введения ограничений на экспорт пшеницы. Учитывая это, Судовладельцы старались держать свои теплоходы на коротком плече (максимум до Мармары). Этой разумной, хотя и вынужденной тактике в условиях отсутствия груза большинство Судовладельцев будут придерживаться и далее. Некоторые грузоотправители, пользуясь низкими ставками, стараются взять теплоходы начиная с июля на несколько рейсов либо в тайм-чартер, однако Судовладельцы не спешат заключаться заранее.

Тем не менее ставки фрахта из Азовских портов на конец июня/начало июля пока не сформировались. Большинство флота на Черном и Азовском морях по-прежнему открыто в споте. На рынке появляются только нишевые грузы, которые не попадают под квоту. На последние числа июня готовы работать не все Судовладельцы, а те, кто соглашаются, дают ставки с существенной разницей. Так, на базисе Ейск – Самсун за тонну груза просили от $11 до $18, против текущего рынка в $9-10. Исходя из этого, можно утверждать, что привычная зерновая программа из Азовских портов ни у кого еще не сформирована, за исключением крупных Фрахтователей. Последние, с учетом волатильности рынка, будут стараться в первую очередь работать на своих судах, а спот/промпт позиции брать с рынка, только чтобы избежать потерь. Определить более точную конфигурацию рынка будет возможно ближе к июльским датам.

Судя по индикаторам на товарно-сырьевом рынке, продажи зерна нового урожая на бирже приостановились, и в дальнейшем в июле и августе оно будет торговаться в спот/промпт.

В Каспийском регионе вторую неделю подряд фрахтовый рынок держится на одном уровне. По мнению Экспортеров, закупочные цены на зерно очень высокие, и работать в убыток никто не желает. Основной фактор, влияющий на закупочные цены, это курс доллара, который показывает резкие колебания. Это негативно отражается также и на фрахтовом рынке.

23 неделя: Волго-Донской бассейн, Азовское, Каспийское море; Костеры

На 23-й неделе ставки фрахта в Азовском регионе упали до минимума и находятся на грани экономической разумности выхода в рейс. На базисе порты Азова – Черноморское побережье Турции тонна груза могла уехать за $10, а в отдельных случаях даже за $8. При таких цифрах, учитывая расходы на рейс, экономика для некоторых Судовладельцев не всегда выходит даже в ноль. Но и при столь низких ставках уйти в рейс не получается — значительное количество тоннажа открыто в споте. В обозримом будущем ситуация не изменится: объемы остатков старого урожая крайне низки и на фоне уже достаточно окрепшего рубля становится понятной низкая деловая активность отечественных продавцов.

Тем не менее, участники рынка активно обсуждают трейд зерновых нового урожая, цены на которые с начала июня уверенно идут вверх. В конце отчетной недели цены на пшеницу нового урожая с содержанием протеина 12,5% и поставкой FOB Новороссийск в июле колебались на уровне $198–202 за тонну. В середине недели украинская пшеница торговалась на уровне $202, российская – $204 за тонну, и к концу недели цены подросли еще на 2 доллара.

В самом начале июня были объявлены результаты тендера GASC, на котором Египет закупил 120 тысяч тонн мягкой украинской пшеницы по цене $210 FOB с поставками с 10 по 25 июля из портов Николаева и Одессы. На фоне положительных прогнозов об объемах урожая на Украине, зерно из этой страны оказалось наиболее конкурентным по сравнению с предложениями из Франции и России. Несмотря на то, что предпочтение было отдано заявкам не выше $210, зерно из Франции продолжило рост в цене, что потянуло за собой вверх рынок и в других странах-поставщиках.

Продолжающаяся стабильность на Каспийском рынке выглядит почти позитивно в сравнении с соседними регионами. Фрахт из Астрахани на Иран на отчетной неделе был на уровне 20 долларов за тонну, что в два раза больше чем ставка на сопоставимый рейс Ростов – Мармара. Единственным заметным источником спроса на тоннаж остается грузопоток туркменских удобрений, который на сегодняшний день для русско-флажного тоннажа является основной возможностью совершать рейсы в плюс.

22 неделя: Волго-Донской бассейн, Азовское, Каспийское море; Костеры

На 22-й неделе тренд на стагнацию фрахтового рынка костеров в Азовском и Каспийском регионах сохранился. По всей видимости тяжелые времена ждут Судовладельцев и в течение всего июня. Большинство тоннажа по-прежнему открыто в споте, груза в достаточном объеме нет.

Не добавляют оптимизма и новости о том, что из-за дефицита влаги в южных регионах, спрос на тоннаж может вырасти только к концу июля – началу августа. В подтверждение этому фьючерсы на июльские контракты на данный момент, в среднем, превышают августовские на 5$. Тем не менее, говорить, что абсолютно весь флот костеров встал, преждевременно. Отправки ведутся, но их очень мало. Уровень ставок из Ростова на Черноморское побережье Турции по-прежнему колеблется вокруг 10$ за тонну зерновых.

Фрахтователи незерновых грузов пользуясь моментом пытаются заключить выгодные для себя контракты на ближайшие полгода. Из-за их активности на рынке заметен явный скачок спроса на тайм-чартер на следующие шесть-семь месяцев. Как правило, в высокий сезон (с июля по декабрь) ставка тайм-чартера на теплоход типа «река-море» в 3000 тонн под российским флагом колеблется в интервале 3600-4200$ в сутки. В текущем году при условии передачи теплохода в тайм-чартер в мае – начале июня (в низкий сезон) была заметна тенденция к снижению ставки до 3000-3200$ в сутки в зависимости от характеристик теплохода.

Как показала экспортная статистика, за последние несколько месяцев на бумаге серьезно вырос вывоз зерновых в страны ЕАЭС, особенно в Республику Беларусь. Эксперты рынка связывают это с манипуляцией документами и ростом поставок на экспорт продукции в обход квоты под прикрытием фиктивных поставок в страны ЕАЭС. Следует отметить, что многие Экспортеры пытаются использовать подобные схемы не от хорошей жизни, а лишь желая выполнить подписанные ранее экспортные контракты, чтобы избежать штрафов за неисполнение.

Каспийский регион, как считают участники рынка, в начале нового зернового сезона может столкнуться с более глубоким кризисом, нежели Азовский. На иранском направлении основными товарными номенклатурами, как и прежде будут кукуруза и ячмень. Согласно официальной статистике, на сегодняшний день имеются большие переходящие запасы этих культур. Это не позволит производителям в начале сезона добиться от Покупателей комфортной цены и многие будут придерживать продукцию. Вполне вероятно, это может сильно затормозить динамику восстановления фрахтового рынка в регионе.

21 неделя: Волго-Донской бассейн, Азовское, Каспийское море; Костеры

Фрахтовый рынок костеров 21-ю неделю провел в относительной тишине. Ставки фрахта упали еще на $1 и на базисе Ейск – Черное море тонну отрубей можно было отвезти за $10. Положительных изменений не наблюдается, груза крайне мало, флот работает на грани рентабельности, многие суда открыты в споте и наблюдается тенденция дальнейшего увеличения спотового тоннажа.

Из-за выходных дней в мусульманских странах, прежде всего в Турции, заметен спад деловой активности, а в турецких портах образовались большие очереди на выгрузку/погрузку судов. Многие компании, которые все еще могут экспортировать, то есть, чьи товары не попадают под ограничения, вынуждены ждать окончания праздничных мероприятий до середины следующей недели, поскольку покупатели взяли паузу и не подтверждают сделки – все турецкие банки закрыты, своевременно оплатить товар и получить разрешение на выгрузку проблематично.

Эксперты наблюдают снижение объемов отправок у Экспортеров не зерновых грузов. Из-за экономического спада и последующего падения спроса на готовую продукцию, производственные предприятия значительно снизили объемы закупок сырья и энергоносителей. По мнению большинства Трейдеров, перевозки угля и металла продолжаются на уровне, необходимом лишь для поддержания производств в рабочем состоянии. Изменение ситуации ожидается не ранее середины лета, при условии, что будут сняты или ослаблены карантинные ограничения, и в банковской сфере восстановится стабильность и прогнозируемость. Последнее необходимо для увеличения объемов оборотных средств участников рынка.

Многие Трейдеры и Судовладельцы ждут нового зернового сезона, и рассчитывают возобновить деятельность с появлением на рынке зерна нового урожая, что должно положительно повлиять на рост фрахтового рынка. Величина этого роста, как и количество отгрузок из Азовских портов, будет напрямую зависеть от того, насколько зерно из России будет востребовано у крупных игроков рынка, работающих из глубоководных портов. Ожидается, что основными экспортерами зерновых в Черноморском регионе в новом сезоне будут Россия и Украина. В Румынии из-за засухи прогнозируется низкий урожай.

На сегодняшний день мукомольные предприятия Поволжья испытывают дефицит с поставками сырья из-за очень высокой закупочной цены на пшеницу. Ожидается, что производители не будут торопиться сбрасывать новый урожай, и закупщиков компаний-экспортеров ждут упорные торги. В случае если зерновые с поставками из России выиграют какой-либо внешний тендер, отгрузки по которому будут идти из Тамани или Новороссийска, то можно ожидать новых ограничительных или регулирующих мер в отношении экспорта зерна. Эти опасения для Экспортеров, работающих из Азовских портов, осложняют процедуру планирования собственной программы экспорта.

В Каспийском регионе выросли запросы на перевозки внутри страны, что связано с увеличением внутренних закупочных цен на зерно. Сельхозпроизводители подчищают свои склады от старого урожая и готовят элеваторы под зерно нового урожая.

Часть каботажного флота уходит в отстой на пару месяцев из-за очень низкого фрахтового рынка. Судовладельцы считают, что «проще стоять или уйти на внеплановый ремонт, чем работать в убыток».

20 неделя: Волго-Донской бассейн, Азовское, Каспийское море; Костеры

Фрахтовый рынок костеров на 20-й неделе характеризовался унылой стабильностью и не испытал никаких существенных изменений. Спрос на теплоходы оставался крайне слабым, при этом в Азовском море скопилось большое количество спотового тоннажа, что тянуло ставки вниз и в соседних регионах тоже. Наблюдения показывают, что часть морского флота из-за низкого рынка переходит работать на континент, что также оказывает дополнительное давление на рынок.

По мнению экспертов, ближайшие две недели деловая активность будет продолжать снижаться, поскольку Турция — один из основных зерновых импортеров, уходит на длительные выходные. 19 мая страна празднует День Ататюрка, а с 23 мая окончание Рамадана. Турецкие компании из-за праздников будут работать только три дня на 21-й неделе и почти полностью пропустят 22-ю неделю.

Часть Судовладельцев предпочла остаться у причалов и не задействовать флот в условиях отрицательной экономики рейса. Другие пытаются сократить убытки, соглашаясь на любые ставки, что приводит к хаосу на фрахтовом рынке Черного и Средиземного морей. Даже крупные Экспортеры зерна, которые владеют своим флотом, ищут для него загрузку с рынка, поскольку после выработки квоты суда остались без работы. Сложившаяся ситуация сохранится как минимум до появления зерна нового урожая в июле, когда возникнет потребность вывоза его в накопители для дальнейшего экспорта.

Аналитики рынка по-разному оценивают результаты введения квоты. По мнению некоторых из них, главным бенефициаром сложившейся ситуации оказалась группа ВТБ и ее зерновой холдинг. Введением квоты государство поддержало «своего» трейдера, поскольку реальные показатели эффективности нового холдинга оказались далеки от планируемых. На практике после введения квоты внутренние цены на пшеницу резко возросли, а количество возможных экспортеров настолько же резко сократилось, что создало благоприятные условия для крупных трейдеров диктовать свои условия. На отчетной неделе среди участников рынка широко распространялись слухи о том, что действие квоты могут продлить до конца лета, что опять же будет на руку крупным игрокам.

В то время как большая часть флота в Азовском регионе продолжает оставаться без работы, тоннаж с русским флагом оказывается активно задействован на транзитных рейсах из Черного моря в Каспийское и обратно. Ставки на такие рейсы в целом немного снизились с момента открытия навигации, но все еще остаются на уровне, позволяющем Судовладельцам сохранять рентабельность своего бизнеса.

Основной причиной такого положения считается высокая конкуренция среди Фрахтователей за теплоходы из-за сложностей в преодолении сухопутных границ, которую усиливает высокий спрос на внешних рынках на туркменские удобрения. По мнению ключевых игроков рынка, даже при условии дальнейшего снижения уровней фрахта на транзитные рейсы, они все равно еще долго могут оставаться выгодными для Судовладельцев из-за отсутствия балластного плеча и подразделения рейсов на «основной» и «обратный».

19 неделя: Волго-Донской бассейн, Азовское, Каспийское море; Костеры

Фрахтовый рынок на 19-й неделе в Азовском регионе продолжал «лежать». Поскольку объемы экспортной квоты были полностью выбраны, новых контрактов заключить не удалось. Практически все попытки найти альтернативные решения и получить разрешение на экспорт были безуспешными, и неделя прошла в полном затишье. Незначительно скрасили ситуацию для Судовладельцев новости о том, что некоторые Экспортеры отказались от части задекларированного объема, и на рынок выпало около 80 000 тонн разрешенного к вывозу груза. Этот объем практически сразу был полностью закрыт. По мнению участников рынка, его выбрал некий крупный игрок. Многие Судовладельцы уверены, что подобные ситуации с отказом от ранее задекларированного объема будут случаться все чаще ближе к концу июня, поэтому на рынке еще может быть востребован тоннаж в текущем зерновом сезоне. Пока же ставки из портов Азовского моря упали до минимальных годовых значений.

Помимо полностью выбранной квоты на рынок также негативно влияет сезонный фактор. Вялая активность в первой половине мая всегда связана с праздниками в России, в то время как во второй половине мая праздновать начинает исламский мир. Поскольку на рынке в данный момент предложение тоннажа серьезно превышает спрос на него, ситуация с праздниками не сильно повлияла на ставки фрахта и расстановку позиций флота. Судовладельцы больше озабочены вопросами одномоментной загрузки флота и не строят стратегических планов на несколько недель вперед.

В работе на рынке остались незерновые и нишевые грузы. Повышенную активность, например, проявляют грузоотправители пиломатериалов. Однако, несмотря на низкие ставки фрахта и гибкость Судовладельцев, далеко не всегда стороны могут подтвердить сделку. Из-за нестабильной ситуации в странах-получателях, сложностями с финансированием и получением кредитов, участники рынка, которые не располагают собственными оборотными средствами, не могут найти финансирование для заключения новых контрактов с производителями.

Эксперты зернового рынка отмечают, что весенние заморозки и недостаточное количество осадков в южных регионах России могут серьезно повлиять на урожайность озимых. Прогноз по новому урожаю уже был снижен аналитиками на 5 млн тонн до 123 млн. Как отмечают производители, влаги на местах не хватает, а лето ожидается жарким, что также не добавляет оптимизма в плане урожайности грядущего сезона. Однако в центральных и северных регионах России проблем с осадками нет, поэтому следует ожидать роста объемов поставок зерна из этих регионов, что может поддержать фрахт с реки и азовских портов. Тем не менее, пока эксперты делают ставку на то, что фрахтовый рынок будет очень медленно выходить из текущего кризиса, и ставки достигнут рентабельности только к концу лета.

Введение ограничений на экспорт зерновых из России оказало отрицательное влияние и на европейский рынок пшеницы. Поставки из Украины, Румынии и Болгарии затормозились, так как пока не достигнуты договоренности по цене. Внутренний рынок в Румынии предлагает производителям цену значительно выше экспортной. На фоне засухи и прогнозов низкого урожая из этой страны ожидаются низкие объемы вывоза зерна. На Украине также из-за большой разницы в цене между экспортом и внутренним рынком в пользу последнего в основном отгружаются такие товары как отруби и шрот, а поставки пшеницы обсуждают уже преимущественно на июльские даты.

Российская зерновая квота сильно ударила не только по рынку костеров в стране, но и по фрахту Черного и Средиземного морей. Большое количество освободившихся теплоходов класса «река-море» пытаются найти работу в непривычном для себя регионе, делая ставку на демпинг и тем самым снижают рынок. Бенефициаром сложившейся ситуации стали Фрахтователи транзитных грузов. С исчерпанием квоты почти полностью остановилась перевалка на рейде Кавказа. На рынке оказалось очень много теплоходов с русским флагом, и конкуренция за транзитные грузы резко возросла. Ставки начали снижаться как на генеральные грузы в сторону Каспия, так и на удобрения и серу в обратном направлении. При этом предложение грузов с реки пока в большом дефиците, что негативно влияет на рынок. Некоторые Судовладельцы от безысходности готовы идти в балласте из Азовского и Чёрного морей в Средиземное, чтобы взять генеральный груз транзитом на Каспий.

В самом Каспийском регионе продолжается падение фрахтового рынка из-за отсутствия груза зерновых вследствие выработки квоты. Каспийские судовладельцы готовы взять любой обратный груз с иранских портов на Махачкалу, Астрахань и даже в речные порты, чтобы уменьшить свои потери.

18 неделя: Волго-Донской бассейн, Азовское, Каспийское море; Костеры

На 18-й неделе фрахтовый рынок в Азовском регионе был полностью обрушен. Для большей части игроков зернового рынка сезон 2019-2020 года завершился досрочно 26 апреля, когда стало известно, что квота на экспорт зерна в размере 7 миллионов тонн, введенная с 1 апреля по 30 июня, выбрана полностью. После формального «вывоза» всего задекларированного объема, Федеральная таможенная служба прекратила оформление новых экспортных деклараций. Следствием этого стала волна канцелингов текущих контрактов, прокатившаяся по фрахтовому рынку. В итоге большое количество флота оказалось в спотовых позициях без груза, а ставки фрахта упали до минимальных значений. При этом реальные отгрузки с 1 по 26 апреля составили 3,2-3,3 миллиона тонн, а оставшийся объем только задекларирован и планируется к отправке в мае-июне.

По мнению части экспертов, несмотря на то, что квота была полностью выбрана, вряд ли Экспортерам удастся вывезти весь задекларированный объем в текущем зерновом сезоне, то есть до конца июня. Многие считают, что крупные игроки перестраховались и задекларировали большие партии груза на свои трейдинговые компании. Есть вероятность, что ближе к июню они появятся на рынке по заниженной цене в преддверии нового урожая. Большинство участников рынка надеется на увеличение квоты Минсельхозом, который, по слухам, может допустить на экспорт еще порядка миллиона тонн. Само министерство, однако, утверждает, что в его планы это не входит.

В трудную ситуацию попали некоторые Фрахтователи, законтрактовавшие флот, но не успевшие отгрузится. Доходило до того, что в пятницу 24 апреля люди получали разрешение на отправку зерна на экспортный терминал и оформляли железнодорожную субсидию, а в воскресенье 26-го выяснялось, что субсидия уже не нужна, потому что квота исчерпана. По слухам, для таких случаев Минсельхоз может сделать исключение и при предъявлении коносаментов выдать целевые квоты под конкретные отправки.

Трейдеры пытаются придумать новые схемы поставок в обход введенных ограничений. В основном все они завязаны на номинальное заключение контрактов по экспорту зерновых в страны-члены ЕАЭС, с последующим реэкспортом третьим компаниям. Так на рынке появились предложения на отправки грузов в Армению «транзитом через Грузию», а на Каспийском направлении растет экспорт зерна в Казахстан, с дальнейшим переоформлением документов на Иран. Последняя схема выглядит сложной, так как власти соседней республики также ввели ограничения на экспорт зерна.

Сокращение предложения пшеницы на глобальных рынках привело к бурному росту цен на нее в конце текущего сезона. Одним из главных бенефициаров сложившейся ситуации может быть Группа ВТБ, на дочерние компании которой, по слухам, как раз и задекларирована основная часть «квотированной» пшеницы. При условии сохранения текущей ситуации на рынке у них появляется большие возможности для сбыта крупных партий товара по завышенным ценам.